一周鑫思路
(相关资料图)
本轮反弹有望回补3240左右缺口，乃至反弹再次测试区间上沿3300。脱离自5月初突破失败的震荡仍需确认。建议增加风险偏好，增加一部分组合的进攻性。
行业方面，行业轮动组合上周绝对回报2.23%，相对超额1.95%，收益主要来自前期持有的算力相关板块，电子通信，以及新调入的计算机，石油石化。前期偏防御类的电力、医药略有调整。
当前建议仓位：维持40%。
风格观点
中证国企、成长、周期。
宽基观点
科创50、上证50。
行业/主题观点
超额收益或集中在：
算力：电子、计算机、通信
能源复苏：石油石化、基础化工
赛道搭台：电新、汽车以及部分防御板块：电力、军工、中药
本期调入汽车、军工；继续持有电子、通信、计算机、石油
石化、基础化工等板块：
石油石化、基础化工、电子、汽车、（计算机、通信）、（国防军工、电力及公用事业）。
ETF周首推
本周首推基建50ETF（159635）和芯片ETF（159995）。
风险提示
数据全部来自公开市场数据，市场环境出现巨大变化模型可能失效。基于历史数据的模型存在失效风险，基金历史业绩不代表未来。
